CBRE Ukraine: итоги киевского рынка торговой недвижимости за 2017 год

Рекордно низкое новое предложение торговых площадей и резкий рост спроса со стороны ритейлеров: итоги киевского рынка торговой недвижимости за 2017 год.

Читайте українською

Как сообщила RAU пресс-служба CBRE Ukraine, в прошлом году спрос на торговые помещения заметно рос, благодаря активному расширению ритейлеров. Наряду с органической экспансией, продовольственные сети увеличили свою долю на рынке путем приобретения конкурентов. Компания SPAR Ukraine (входит в Volwest Group) подписала франчайзинговое соглашение с компанией SPAR International с целью развития сети супермаркетов в разных форматах (Spar Express, Spar, EuroSpar и InterSpar) по всей Украине. АШАН Украина приобрел девять супермаркетов Караван, три из девяти которых находятся в Киеве. Вместе со стратегией приобретения активов конкурентов, АШАН восстановил органическое расширение после трехлетней паузы: в марте 2018 года ритейлер открыл гипермаркет в 1-й очереди ТРЦ Rive Gauche. АТБ купил половину акций сети супермаркетов Колибрис Avanta Group.

Несмотря на то, что на рынке Украины наблюдалось стремительное развитие отечественных fashion-брендов, ведущие международные ритейлеры также расширяли свое присутствие (Inditex Group, LPP Group, LC Waikiki и JYSK). К тому же, ряд международных брендов впервые вышел или вернулся на украинский рынок. Среди самых заметных открытий: Venoyfe, Imperial и Replay, Under Armour, Choupette, TONYMOLY и It’s Skin, Wycon, Bugatti и Goldschmidt. Кроме того, Hugo Boss вышел на украинский рынок с новым франчайзинговым партнером. Еще одним брендом, вышедшим на рынок впервые, был японский MINISO.

Что касается нового предложения, то 2017-й отличился переносом сроков завершения строительства большинства анонсированных торговых центров.

После открытия Aсadem Сity (8000 кв. м GLA) во II квартале 2017 года, в течение второй половины 2017 года в Киеве не было открыто новых торговых центров. В то же время есть огромное количество площадей на разных этапах девелопмента, общий объем которых составляет  около 600 000 кв. м. Завершения строительства этих объектов ожидается  в течение 2018-20 лет (не учитывая пока приостановленное строительство ТРЦ Respublika). Однако темпы замедлились, причем большинство сроков завершения были перенесены, главным образом, из-за нехватки финансирования.

В течение 2017 средняя вакантность снизилась на 6 п.п. с 11% до 5%, а в лучших торговых центрах осталась в диапазоне 0-2%, что обусловлено высоким спросом на качественные площади. Арендные ставки в 2017 году продолжили восстановление, демонстрируя рост на  10-25%. Так, в лучших торговых центрах ставки оставались относительно стабильными в диапазоне $60-86/кв. м/месяц, а в других торговых центрах колебались в пределах $32-45/кв. м/месяц на конец 2017 года.

Стоит сказать, что в 2017 году на рынке торговой недвижимости крупных инвестиционных сделок не было завершено, тогда как отдельные торговые центры были выставлены на продажу на открытом рынке преимущественно банками.

Мы ожидаем инвестиционной активности в сегменте в 2018 году, при условии, что экономика и потребительский спрос продолжат укрепляться. Как результат, растущие арендные доходы делают активы торговой недвижимости достойными внимания инвесторов, которые сосредоточивают внимание на лучших торговых объектах и инвестициях с возможностью создания добавленной стоимости.

К концу 2018 году мы ожидаем дальнейшего роста потребительского спроса в связи с улучшением макроэкономических показателей. Расширение существующих и появление новых ритейлеров являются положительными признаками долгосрочного роста рынка торговой недвижимости.

В течение первых месяцев 2018-го на рынок уже вышли такие бренды как Decathlon, AllSaints, Santoni, Jo Malone и Kilian. Более того, в 2018 году ожидается выход таких брендов, как IKEA, H&M, Zara Home, DeFacto и KOTON.

Также, мы ожидаем, что около 222 500 кв. м нового предложения ожидается к выходу на рынок до конца года, в результате переноса ввода в эксплуатацию нескольких торговых центров с 2017-го на 2018-й. Новое ожидаемое предложение состоят из шести проектов малого и среднего масштаба, а именно: I очередь ТРЦ Rive Gauche (20 500 кв. м GLA), Ритейл Парк Петровка (11 000 кв. м GLA), ТРЦ Smart Plaza Polytech (15 000 кв. м GLA), ТРЦ Smart Plaza Obolon (11 000 кв. м GLA), ТРЦ Good Life (7500 кв. м GLA) и II очередь ТРЦ Апрель (18 100 кв. м GLA), а также два более масштабных проекта River Mall (58 700 кв. м GLA) и Retroville (80 700 кв. м GLA). Ожидается, что свободные площади в ТРЦ Lavina Mall продолжат сокращаться, принимая во внимание темпы поглощения в проекте (примерно 71% площадей занято на конец 2017).

Радомир Цуркан, управляющий партнер CBRE Ukraine, прокомментировал: «Общий тренд к сокращению вакантности в значительной степени зависит от своевременного завершения проектов, в том числе двух крупных торговых центров River Mall (58 700 кв. м GLA) и Retroville (80 700 кв. м GLA). Несмотря на то, что задержки с вводом в эксплуатацию вероятны, средняя вакантность на рынке увеличится, если весь заваленный объем выйдет на рынок вовремя.

Мы ожидаем, что арендные ставки на наилучшие помещения будут расти, учитывая высокий спрос вместе с минимальной вакантностью в наиболее популярных торговых центрах.

Учитывая прогнозируемое предложение 2018 года, новый объем на 2018-20 года остается значительным, это приблизительно 600 000 кв. м. Исключая торговые центры с лучшим расположением и концепцией, такой резкий рост предложения в течение ближайших трех лет, вероятно, приведет к сдерживанию роста арендных ставок».

Справка. CBRE является крупнейшей в мире консалтинговой компанией в области недвижимости (по итогам 2017 года) и входит в список 500 крупнейших компаний мира согласно рейтингу Fortune 500. CBRE — имеет более 450 офисов в мире и штат сотрудников около 80 000 человек (исключая аффилированные компании). Акции компании CBRE Group Inc., штаб-квартира которой находится в Лос-Анджелесе (США), торгуются на Нью-Йоркской фондовой бирже.

Украинский офис CBRE был открыт в январе 2008 года и является частью аффилированной сети компании. Штат сотрудников CBRE в Украине насчитывает около 300 специалистов.

Читайте также –

Нові метри: які ТРЦ планують відкрити в Києві в 2018 році